صافي قيمة الأصول المغربية يزيد عن 51 الف مليار

بلغ صافي الأصول تحت تدبير هيئات التوظيف الجماعي للقيم المنقولة ما يقارب 510,8 مليار درهم بتاريخ 10 مارس الجاري، بارتفاع نسبته 1,98 في المائة منذ بداية السنة.

وحسب الإحصائيات الأسبوعية الصادرة عن الهيئة المغربية لسوق الرساميل بتاريخ 10 مارس 2023، فقد سجلت هيئات التوظيف الجماعي للقيم المنقولة النقدية أفضل التغيرات السنوية (زائد 33,62 في المائة)، في حين سجلت هيئات التوظيف الجماعي للقيم المنقولة التعاقدية أقوى انخفاض (ناقص 10,40 في المائة).

وعلى أساس شهري، سجلت هيئات التوظيف الجماعي للقيم المنقولة التعاقدية أفضل التغيرات بزائد 0,86 في المائة، في حين سجلت نظيراتها بالأسهم أقوى انخفاض بناقص 2,13 في المائة.

أما عدد صناديق هيئات التوظيف الجماعي للقيم المنقولة، فبلغ، برسم الفترة ذاتها، 561 صندوقا.

صافي قيمة الأصول هو قيمة الأصول للمنشأة مطروحًا منها قيمة التزاماتها، غالبًا ما تكون ذات صلة بصناديق الاستثمار المفتوحة أو صناديق الاستثمار المشترك.

يُستخدم صافي قيمة الأصول بشكل شائع في سياق صناديق الاستثمار المفتوحة. لا يتم تداول الأسهم والفوائد في هذه الصناديق بين المستثمرين، ولكن تُصدر من قبل الصندوق لكل مستثمر جديد وتُسترد من قبل الصندوق عند انسحاب المستثمر. سيصدر الصندوق ويسترد الأسهم والفوائد بسعر يُحسب بالرجوع إلى صافي قيمة الأصول للصندوق، بقصد أن يحصل المستثمرون الجدد على نسبة عادلة من الصندوق ويحصل المستثمرون على تعويض بنسبة عادلة من قيمة الصندوق نقدًا.

يُحسب صافي قيمة الأصول لمخطط استثمار جماعي (مثل صندوق استثمار أمريكي أو صندوق تحوط) بالرجوع إلى القيمة الإجمالية لمحفظة الصندوق (أصوله) مطروحًا منها الالتزامات المستحقة (الأموال المستحقة للمصارف المُقرضة والرسوم المستحقة لمديري الاستثمار ومقدمي الخدمات والالتزامات الأخرى).

يتضمن حساب صافي قيمة الأصول لصندوق التحوط، حساب إيرادات الصندوق ومستحقات المصروفات وتسعير الأوراق المالية بالقيمة السوقية الحالية، وهي مهمة أساسية لمدير الصندوق، لأنه السعر الذي سيشتري ويبيع المستثمرون به الأسهم في الصندوق.